Страхование финансовых рисков

Страхование финансовых рисков считается самым непрозрачным и загадочным на рынке страхования. Именно этот вид страхования клеймят как инструмент «отмывания» денег и «оптимизации» налогообложения, именно в страховании финансовых рисков эксперты и чиновники видят псевдострахование, направленное на вымывание средств за рубеж. Ранее это делалось путем ввода средств в страховую компанию в виде страхового платежа, причем тариф мог составлять до 90% от страховой суммы (СК вправе самостоятельно устанавливать тариф на необязательные виды страхования, не связанные со страхованием физических лиц). Далее деньги через перестрахование перечислялись за рубеж, и либо оставались там, либо возвращались собственникам в виде иностранных инвестиций.

Хотя само по себе страхование финансовых рисков является вполне цивилизованным и признанным в развитых странах инструментом управления денежными потоками. В классическом понимании страхование финансовых рисков, в зависимости от типа самих рисков, включает в себя несколько групп.

Страхование кредитных рисков

Первая группа страхования финансовых рисков – это страхование кредитных рисков, к которым относятся риски невозврата кредитов. Страхование кредитов может защищать интересы кредитора и гарантирует возврат денег кредитору в случае некредитоспособности дебитора. Банки, которые отказываются от предварительной проверки платежеспособности заемщиков, сознательно идут на очень высокий риск и поэтому увеличивают ставки по потребительским кредитам с 15% при наличии залога и предварительного анализа платежеспособности клиента – до 30, а то и 50%. Как следствие, многие банки с радостью переложили бы свои риски на плечи страховых компаний, однако банкиры при этом настаивают на тарифе в не более 0,3%. Тогда как разумный тариф по этому виду составляет 4-5% от страховой суммы (потенциального невозврата).

Сопутствующим видом страхования кредитов является страхование депозитов, связанное с риском невозвращения депозитного вклада в результате банкротства банка, в случае досрочного расторжения депозитного договора в одностороннем порядке, а также после окончания срока действия договора депозитного вклада (кроме случаев, когда срок действия депозитного договора продлевается). Стоимость страховки определяется в зависимости от рейтинга банка, и составляет от 0,5% до 1,2% от суммы депозита.

Страхование от риска потери прибыли

Вторая группа страхования финансовых рисков – это непрямые риски потери прибыли (например, в связи с порчей имущества), риски дополнительных издержек или потери временных доходов. Примером такого страхования может служить финансовый риск «перерыва в деятельности». Этот риск вытекает из совершившихся рисков физического ущерба имуществу, приведших к остановке производственных процессов, и вызванного этим событием недополучения дохода или прибыли с одновременным несением постоянных и обязательных расходов на содержание предприятия.

Договор страхования может покрывать риски:

• нарушения сроков снабжения, непоставки или недопоставки продукции;
• нарушения сроков выполнения работ или предоставления услуг;
• поставку продукции ненадлежащего качества или ненадлежащее качество выполнения работ;
• отказ от оплаты или просрочку платежа.

Тариф зависит от вида деятельности предприятия-страхователя и колеблется в пределах 0,5%-7%.

Страхование инвестиционных рисков

К третьей группе страхования финансовых рисков относят инвестиционные риски, возникающие при вложениях в ценные бумаги или колебаниях валютных курсов. Пока что в отечественном финансовом секторе страховой механизм защиты инвестиций считается диковинкой.

К страхованию инвестиционных рисков относят, между прочим, и титульное страхование – как риск потери права собственности. Титульное страхование компенсирует расходы на покупку недвижимости, если приобретенный в собственность объект будет истребован у владельца по разным причинам (например, заключение договора купли-продажи с нарушением норм законодательства, сохранение прав на объект недвижимости после его отчуждения у третьих лиц, отсутствие дееспособности или правоспособности продавца). Тариф на титульное страхование составляет от 0,5% до 4% от указанной в договоре стоимости недвижимости.